财务小知识
来源：百信财务 发布时间：2020-08-02
盈利能力分析
1.净运营资本=流动资产-流动负债=长期资本-长期资产；对比企业连续多期的值，进行比较分析。
2.现金流量比率=经营活动现金流量÷流动负债；与行业平均水平相比进行分析。
3.资产负债率=（总负债÷总资产）×100%；该比值越低，企业偿债越有保证，贷款越安全。
4.产权比率与权益乘数：产权比率=总负债÷股东权益，权益乘数=总资产÷股东权益；产权比率越低，企业偿债越有保证，贷款越安全。
5.现金流量利息保障倍数=经营活动现金流量÷利息费用；现金流量利息保障倍数越大，利息支付越有保障。
6. 经营现金流量债务比=（经营活动现金流量÷债务总额）×100%；比率越高，偿还债务总额的能力越强。
营运能力分析1.应收账款周转率：应收账款周转次数=销售收入÷应收账款；应收账款周转天数=365÷（销售收入÷应收账款）；应收账款与收入比=应收账款÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。2.存货周转率：存货周转次数=销售收入÷存货；存货周转天数=365÷（销售收入÷存货）；存货与收入比=存货÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。3.流动资产周转率：流动资产周转次数=销售收入÷流动资产；流动资产周转天数=365÷（销售收入÷流动资产）；流动资产与收入比=流动资产÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。4.净营运资本周转率：净营运资本周转次数=销售收入÷净营运资本；净营运资本周转天数=365÷（销售收入÷净营运资本）；净营运资本与收入比=净营运资本÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。5.非流动资产周转率：非流动资产周转次数=销售收入÷非流动资产；非流动资产周转天数=365÷（销售收入÷非流动资产）；非流动资产与收入比=非流动资产÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。6.总资产周转率：总资产周转次数=销售收入÷总资产；总资产周转天数=365÷（销售收入÷总资产）；总资产与收入比=总资产÷销售收入；与行业平均水平相比进行分析。发展能力分析1.股东权益增长率=（本期股东权益增加额÷股东权益期初余额）×100%；对比企业连续多期值，分析发展趋势。2.资产增长率=（本期资产增加额÷资产期初余额）×100%；对比企业连续多期值，分析发展趋势。3.销售增长率=（本期营业收入增加额÷上期营业收入）×100%；对比企业连续多期值，分析发展趋势。4.净利润增长率=（本期净利润增加额÷上期净利润）×100%；对比企业连续多期值，分析发展趋势。5.营业利润增长率=（本期营业利润增加额÷上期营业利润）×100%；对比企业连续多期值，分析发展趋势。财务分析的主观局限性 财务报表是由企业的财务人员根据有关的法规、制度、准则等编制,不可避免得会出现一些人为的差错和失误,甚至恶意隐瞒,直接影响着分析的结果。 
